Краткие

Приобретение компании ARAM

Audio Presentation on ARAM Acquisition - Learn more

Investor Conference Call - Wednesday July 9, 9:00 AM EDT  - Click here

Опубликовано 9 июля 2008 г.

Общие сведения о компании ARAM

• Компания была основана в 1971 г. под названием Geo-X Systems и начала свою деятельность с обработки данных сейсморазведки, постепенно распространив ее и на сбор сейсмических данных (в 80-е годы в Канаде работало пять полевых партий компании)
• В 1991 г., компания Geo-X выпустила ARAM - «ориентированную на подрядчика» систему регистрации данных сейсморазведки с возможностью работы на нескольких тысячах каналов с небывалой степенью гибкости и первым в отрасли пользовательским интерфейсом на базе ПК
• С тех пор компания ARAM стала вторым по величине независимым поставщиком наземных систем сейсморазведки
• По неаудированным данным доходы компании ARAM в 2007 г. превысили 120 млн. долл.
• В 2006 г. компания Geo-X продала свое подразделение по обработке данных частной компании. Данная сделка охватывает только подразделения по производству и аренде оборудования под торговой маркой ARAM

Конъюнктура рынка

• Мы предполагаем, что более 70% прироста мировых запасов углеводородов в будущем будет обеспечено за счет наземных месторождений, как уже открытых, так и до сих пор неоткрытых, находящихся главным образом на Ближнем Востоке и в бывших республиках Советского Союза
• Сохраняется устойчивый спрос на услуги по сейсморазведке в других хорошо разведанных районах добычи углеводородов, в том числе в США и Канаде, в связи с тем, что добывающие компании стремятся максимально увеличить добычу не только из традиционных коллекторов, но и из ранее не разрабатывавшихся залежей, таких как трещиноватые сланцы, угольные пласты, содержащие метан, и песчаники с тяжелой нефтью.
• Активность геофизических работ по поиску и оценке этих залежей в последние годы существенно возросла, что привело к увеличению числа полевых партий подрядчиков, а также появлению новых подрядчиков в различных странах мира
• Кроме того, увеличилась техническая оснащенность сейсморазведочных партий, поскольку нефтяные и газовые компании стремятся проводить исследования с использованием большого количества станций с целью увеличения разрешения сейсмических построений и достоверности данных сейсморазведки
• Продолжительность циклов внедрения новых технологий в поисково-разведочных работах и разработке велика

• Кабельные системы регистрации данных, такие как система Scorpion®  компании ION и система ARIES компании ARAM, до сих пор составляют 90% сейсморазведочных приборов, поставляемых подрядчикам по сейсморазведке

• Аналоговые датчики (сейсмоприемники) до сих пор составляют 90% приемников, поставляемых подрядчикам

• Несмотря на то, что растет популярность бескабельных систем (таких как FireFly®) и цифровых широкодиапазонных приемников (таких как VectorSeis®), переход к бескабельным широкодиапазонным системам займет еще несколько лет.

Стратегическое обоснование

• Компания ARAM завоевала репутацию разработчика и изготовителя высоконадежных, экономичных, приспособленных к нуждам подрядчиков систем, которая позволила ей увеличить свою долю на расширяющемся глобальном рынке; позиции ARAM особенно сильны в сегменте аналоговых кабельных систем, который оказался сложным для компании ION.
• Опыт компании ARAM может быть использован ION в период продолжающейся поддержки нашей линейки продуктов Scorpion и разработки кабельной системы нового поколения.
• Компания ION получит доступ к базе заказчиков компании ARAM, что даст возможность предложить им автомобили для съемки вибросейсмическим методом, сенсорные сейсмоприемники, системы Scorpion с датчиками VectorSeis, а также систему FireFly.
• Компания ARAM в свою очередь получит доступ к глобальной базе продаж и технической поддержки компании ION, что ускорит продвижение ее продукции на международные рынки, особенно на рынки России, Средней Азии, Китая и Ближнего Востока.
• Объединение двух ведущих игроков на рынке систем наземной сейсморазведки повысит конкурентоспособность объединенной компании за счет повышения эффективности деятельности в таких направлениях, как разработка новых продуктов, их изготовление и техническая поддержка

Финансовые аспекты

• Общая цена покупки составляет 350 млн. канадских долл. Финансирование осуществляется следующим образом:

• 275 млн. долл. США выплачиваются наличными
• Оставшаяся часть (около 75 млн. долл. США) - обычными акциями компании ION

• Выплачиваемая наличными сумма в 275 млн. долл. США будет финансироваться из следующих источников:

• Срочный кредит, частично финансируемый за счет существующей кредитной линии компании ION
• Новый долгосрочный займ
• Условия и положения финансирования наличных средств пока уточняются

• С учетом прогнозируемых затрат на выплату процентов, выпуска обычных акций ION для покрытия остатка суммы сделки, а также объединения затрат, однако за исключением единовременных затрат, предполагается, что сделка не отразится на доходах до конца 2008 г., но приведет к увеличению консолидированных официальных доходов компании ION в 2009 г.

Информация, приведенная в настоящем документе, может содержать прогнозные утверждения в значении, определенном в Законе о реформе судопроизводства по частным ценным бумагам от 1995 г. Такие прогнозные заявления содержат утверждения, относящиеся к ожиданиям, мнениям и финансовым показателям за будущие периоды, в том числе заявления о перспективах развития бизнеса Компании, будущих продажах, росте рынка, валовой прибыли, и иные заявления не относящиеся к свершившимся фактам.

Инвесторы предупреждаются, что все прогнозные заявления основаны на текущих ожиданиях руководства, и содержат ряд известных и неизвестных рисков, неопределенностей и иных факторов, многие из которых Компания не может прогнозировать или контролировать, и которые могут привести к тому, что фактические результаты или показатели Компании будут существенно отличаться от любых указанных ожидаемых результатов или показателей. К таким рискам и неопределенностям относятся сроки и разработка продуктов и изделий Компании, реакция рынка на новые продукты и предложения Компании, и иные факторы риска, о которых Компания периодически заявляет в отчетах, представляемых в Комиссию по ценным бумагам и биржам США, в том числе в годовом отчете по форме 10-К за год, окончившийся 31 декабря 2007 г.